Realidad

Cómo leer bien el rendimiento del modelo y tu resultado real

El portafolio modelo estima lo que habría producido una asignación ponderada por score sobre la cesta actual, a partir del historial público de los líderes. Es una referencia de la metodología, no el retrato de ninguna cuenta — y mucho menos de la tuya.

En resumen

El rendimiento del modelo se calcula a partir del historial público de trading de los líderes bajo los pesos de score actuales. Excluye tu momento de entrada, tus fills, tus tamaños de posición tras el redondeo, comisiones, funding y tu punto de partida concreto. Tu cuenta diverge en ambas direcciones, y una comparación justa requiere la misma ventana, la misma composición de cesta y cifras que incluyan costos.

De un vistazo

Portafolio modelo frente a una cuenta real de follower
DimensiónPortafolio modeloTu cuenta
Fuente de datosHistorial público de trading de los líderesTus propios fills
VentanaFija: 7 d / 30 dDesde tu inicio
Precios de entradaLos del líderLos tuyos, tras latencia y slippage
TamañosPesos de score, sin redondearPesos tras redondeo de lote y topes
CostosNo reflejan tu perfil de comisiones y fundingBuilder fee, comisiones de exchange, funding
Composición de la cestaTal como está hoyTal como estuvo durante tu espejado
Para qué sirvePoner a prueba la metodologíaEvaluar tu resultado real

Qué es la cifra del modelo

Responde a una pregunta acotada: ¿qué habría producido la asignación sobre los líderes actualmente en la cesta y sus pesos derivados del score, en los últimos 7 y 30 días, medido según el historial de trading públicamente visible de cada líder?

Esa pregunta es útil porque pone a prueba la metodología en lugar de una afirmación de marketing, y porque cada dato de entrada es verificable on-chain. No es una previsión, y no es lo que hizo tu cuenta.

Lo que omite deliberadamente

El modelo no conoce tu cuenta, así que falta todo lo que te concierne a ti. La mayor parte de la brecha entre el modelo y el resultado real de un follower proviene de estas omisiones, no de que algo salga mal.

  • Tu fecha de inicio — la ventana del modelo no es tu periodo de tenencia.
  • Tus fills — la latencia, la profundidad del libro, los fills parciales y el redondeo desplazan tu precio promedio.
  • Tu tamaño — sleeves demasiado pequeños para expresar posiciones limpiamente siguen peor.
  • Costos — 0,1 % de builder fee sobre el volumen espejado, más comisiones de la exchange y funding.
  • Cambios de composición — el modelo muestra la cesta tal como está hoy.

Cómo comparar ambos de forma justa

Usa la misma ventana temporal, y una que incluya más que un puñado de operaciones. Compara contra la composición de la cesta que realmente se espejó en esa ventana, no contra la de hoy. Y compara cifras que incluyan costos contra cifras que incluyan costos — un número bruto del modelo contra un número neto de tu cuenta es una comparación garantizada mal hecha.

El autoengaño más común es la atribución asimétrica: elogiar la metodología cuando tu cuenta supera al modelo, y culpar a la ejecución cuando queda por debajo. Ambas direcciones son el mismo fenómeno.

Por qué la atribución por líder es el mejor lente

Como cada líder corre en su propia subcuenta aislada, puedes comparar sleeve por sleeve en lugar de discutir sobre una cifra agregada. Eso expone la causa real: un líder específico de alta rotación que diverge, un sleeve demasiado pequeño o funding en una posición mantenida por mucho tiempo.

Una brecha agregada te dice que algo diverge. La atribución por sleeve te dice qué.

Lo que ninguna cifra de rendimiento puede ofrecer

Ni el modelo ni tu propio rendimiento retrospectivo dicen algo confiable sobre el periodo siguiente. Los scores son retrospectivos, las cestas cambian, los regímenes terminan. La promesa de transparencia aquí se refiere a datos de entrada verificables y una metodología divulgada, no a poder predictivo.

Los futuros perpetuos apalancados conllevan un riesgo sustancial de pérdida, incluida la pérdida total del capital. El rendimiento pasado on-chain no es una previsión, y HyperMirror no garantiza rentabilidad ni capital.

Metodología

Scoring and replacement are documented in full on How it works and in the Docs (Policy v3). En resumen: la cesta Elite es estable, las emergencias retiran a un líder de inmediato y los problemas leves acumulan como máximo un strike por día UTC — tres días con strike activan el reemplazo. Lee cómo funciona o la documentación para ver la tabla completa.

Preguntas

Preguntas frecuentes

¿El portafolio modelo es una previsión de mi rendimiento?

No. Es una estimación de lo que la asignación actual ponderada por score habría producido a partir del historial público de los líderes en ventanas fijas. Tu resultado diverge en ambas direcciones.

¿Por qué mi cuenta está por debajo del modelo?

Normalmente una combinación de fecha de inicio, divergencia de ejecución, costos y tamaño del sleeve. Una comparación por sleeve en la misma ventana muestra qué factor domina.

¿Puedo verificar los datos de entrada del modelo?

Los líderes y sus pesos están publicados en la clasificación, y su historial de trading es público en Hyperliquid. Precisamente por eso se publica la metodología en lugar de hacer una afirmación.

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